O Paiol é o paiol militar do Funchal, construído em 1825 para substituir o armazenamento de pólvora na Fortaleza de São João do Pico. Os primeiros casos de cólera de 1910 ocorreram nas suas proximidades.
Uma epidemia de cólera propagou-se pela Madeira de outubro de 1910 a fevereiro de 1911. O primeiro caso ocorreu perto do Paiol, em 20 de outubro; o Dr. Carlos França veio ao Funchal dirigir o combate à doença, e a epidemia suscitou a ideia de criar um asilo de órfãos.